一推再推的東風汽車海外上市計劃正式登場。昨天，東風汽車集團開始在香港聯(lián)交所公開招股，計劃于12月7日在聯(lián)交所掛牌交易，預計募集資金不超過46億港元。英國渣打集團和新加坡淡馬錫成為其國際戰(zhàn)略投資者。東風汽車集團的上市拉開了國有大型汽車企業(yè)海外上市的大幕。
東風招股：將成香港市場最大汽車股
“我現(xiàn)在還在開會，你晚點打電話?！弊蛱煜挛?點，胡信東還沒有忙完。他忙的是國內(nèi)第一個大型國有汽車企業(yè)東風汽車集團公開招股的事。昨天，東風汽車集團股份在香港聯(lián)交所發(fā)布了招股公告。
胡信東新的身份是東風汽車集團股份公司投資者關(guān)系部經(jīng)理，這位原來東風汽車公司（東風汽車集團股份母公司）宣傳部副部長，以后將更多地在香港和武漢之間往返。
按招股計劃，東風汽車集團以每股1.45至1.85港元價格發(fā)行24.83億股H股上市，其中10％公開發(fā)售，集資額為36億至45.9億港元。英國渣打集團出資5000萬美元，新加坡淡馬錫出資4000萬美元，成為東風汽車集團股份公司僅有的兩家戰(zhàn)略投資者，兩家一共占東風汽車集團5.1%左右的股份，并承諾6個月內(nèi)不予出售。
東風汽車集團上市的資產(chǎn)包括：與日產(chǎn)、標致雪鐵龍以及本田的所有合資企業(yè)，還有眾多相關(guān)的汽車配套企業(yè)，幾乎囊括了東風汽車公司所有的主要汽車資產(chǎn)，但此前曾傳出股權(quán)糾紛的東風悅達起亞，沒有進入東風汽車集團股份。
東風汽車公司總經(jīng)理徐平出任上市公司東風汽車集團股份董事長。與上汽集團和廣汽集團股改后由旗下一家合資企業(yè)的中方負責人出任總裁（上汽集團股份總裁由原上海通用總經(jīng)理陳虹出任、廣汽集團股份總裁由原來廣州本田執(zhí)行副總經(jīng)理曾慶洪出任）不同的是，東風汽車集團股份的總裁一職由東風汽車公司負責財務的副總經(jīng)理劉章民出任。
東風汽車集團股份將于11月30日定價，12月7日在香港聯(lián)交所主板掛牌，屆時將成為香港市場最大汽車股份。
募錢還債：對資金的渴求超過一切
昨天，東風汽車集團在上市招股計劃書中解釋，其上市目的是增加公司與國際投資者的接觸，擴大公司在國際資本市場的融資渠道。并且希望“公司面臨的問責性和透明度水平的提高，有助于改進公司治理，采納國際管理經(jīng)驗以及增強投資者對公司的信心”。
但實際上，東風汽車集團上市與國內(nèi)其他行業(yè)國有大型企業(yè)海外上市不同，其對資金的需求遠遠大于對“引進國際化管理”的需求。
按照招股計劃書說明，東風汽車集團本次募集的資金將主要用于歸還銀行貸款。在之前的資產(chǎn)重組中，國有幾大資產(chǎn)處理公司曾占了東風汽車公司42%的股份，去年東風汽車用銀行貸款回購了這部分股權(quán)。此次募集資金正是要歸還去年回購股權(quán)時的銀行貸款。
東風汽車集團股份表示，目前需要歸還銀行貸款為41.6億元人民幣，如果所募集資金多于此項銀行貸款，剩余資金將用做一般營運資金。
盡管本次募集的資金主要不是用于東風汽車集團的擴大生產(chǎn)，但此前一天，東風汽車集團股份董事長徐平表示，到2008年東風汽車集團的生產(chǎn)規(guī)模將達到123萬輛，乘用車將達到82萬輛，而去年整個東風汽車公司的銷量僅為53萬輛。
徐平同時還透露，從2005年到2008年東風汽車集團投資91億元，開發(fā)57項研究項目。從現(xiàn)在到2008年東風汽車集團股份旗下合資企業(yè)將有不少于10款新轎車投入市場。
顯然，東風汽車集團股份是將海外上市作為進行高速擴張的機會。
大幕初啟：上汽廣汽一汽緊隨其后
東風汽車集團這個機會來得非常不易。
早在去年8月，東風汽車公司開始啟動股份制改革，準備上市，去年年底就獲得了中國有關(guān)部門的批準，但很不巧，遇到了中國汽車市場數(shù)年未見的低迷，東風業(yè)績滑坡。不僅上市計劃被一推再推，上市的募資目標也從最初的10億美金降低到現(xiàn)在的不超過46億港幣。不過東風汽車集團的上市計劃并沒有因此止步。
實際上，東風汽車集團的海外上市僅僅是國有大型汽車海外上市的開端。在東風汽車股改之后，上汽集團也于去年進行了股改，上汽集團海外上市計劃也在緊鑼密鼓地進行著。
就在今年年中，廣汽集團也完成了股份制改造，成立了廣汽集團股份，在剛剛結(jié)束的廣州車展上，廣汽集團董事長張房有在接受記者采訪時就毫不掩飾地說：我們股改的目的就是要上市。
國內(nèi)最大的汽車集團第一汽車集團總經(jīng)理竺延風也表示，一汽集團在5年內(nèi)要實現(xiàn)上市。
可以說，東風汽車集團此番登陸港股步履雖艱，卻正式掀開了中國國有大型汽車企業(yè)海外上市的大幕。
